Η Συναλλαγή τελεί υπό την αίρεση της έγκρισης της Επιτροπής Ανταγωνισμού, όλων των λοιπών κατά νόμον εγκρίσεων και αδειών, καθώς και της έγκρισης της Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων της Εταιρείας.
Έκλεισε η πώληση της Άκτωρ Παραχωρήσεις από την Ελλάκτωρ στην Aktor, με το τίμημα να διαμορφώνεται τελικά στα 180 εκατ. ευρώ. Η συναλλαγή αναμένεται να ολοκληρωθεί εντός του γ΄ τριμήνου του τρέχοντος έτους. Ως αποτέλεσμα της ως άνω εξαγοράς, οι μελλοντικές ταμειακές ροές του ομίλου AKTOR εκτιμώνται ότι θα ανέλθουν στο ποσό των περίπου 500 εκατ. ευρώ.
- ΕΛΛΑΚΤΩΡ: Η «εικόνα» των οδικών Παραχωρήσεων στον… «δρόμο» για την AKTOR – Η επόμενη μέρα
Όπως έχει αναφέρει το -, η ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις διαθέτει, μεταξύ άλλων, συμμετοχή στον αυτοκινητόδρομο Μορέας (71,7%), που όμως δεν θεωρείται «φιλέτο», και σημαντικά ποσοστά πέριξ του 20% στους αυτοκινητοδρόμους Ολυμπία Οδός και Αυτοκινητόδρομος Αιγαίου, καθώς και στη Γέφυρα Ρίου-Αντιρρίου (17 – 23% σε αυτές). Ειδικότερα, έχει μερίδιο 27,7% στη Γέφυρα (και 29,48% στη λειτουργία της), 22,22% στον Αυτοκινητόδρομο Αιγαίου, πλέον 20,48% στην Ολυμπία αλλά και 71,67% στον Μορέα. Συμμετέχει επίσης σε παραχωρήσεις χώρων στάθμευσης αυτοκινήτων, αλλά, όπως αναφέραμε, έχασε την Αττική Οδό.
Επιπρόσθετα,, είναι… συνεταίρος της AKTOR στο ΣΔΙΤ «Καλαμάτα – Μεθώνη» (60%) αλλά και σε αυτό του ΒΟΑΚ με 40% (με ΓΕΚ ΤΕΡΝΑ επίσης), ενώ η ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις έχει αναλάβει, μαζί με ΑΒΑΞ, το αρδευτικό ΣΔΙΤ Ταυρωπού. Επιπρόσθετα, μεταξύ άλλων, διεκδικεί αυτόνομα ή σε κοινοπραξίες τα οδικά ΣΔΙΤ 700 εκατ. ευρώ Θεσσαλονίκη – Έδεσσα και Δράμα – Αμφίπολη, φοιτητικές εστίες, την Πυρκάλ, την μετεγκατάσταση φυλακών Ασπροπύργου και πλήθος άλλων έργων σε παραχωρήσεις/ΣΔΙΤ. O τομέας Παραχωρήσεων στο 9μηνο 2024 εμφάνισε έσοδα 220,7 εκατ. ευρώ (+7% από 9μηνο 2023), επί συνόλου 221,7 εκατ. για τον όμιλο (συνεχιζόμενες δραστηριότητες). Τα EBITDA των παραχωρήσεων έφτασαν σε 158,6 εκατ. ευρώ, έναντι 136,8 εκατ. ευρώ. Το περιθώριο κέρδους EBITDA διαμορφώθηκε σε 72%, έναντι 66% την αντίστοιχη περίοδο το 2023.
Η ανακοίνωση της Ελλάκτωρ
Η ανώνυμη εταιρεία με την επωνυμία «Ελλάκτωρ Ανώνυμη Εταιρεία» και το διακριτικό τίτλο «Ελλάκτωρ Α.Ε.» (εφεξής η «Εταιρεία») ενημερώνει το επενδυτικό κοινό για τα εξής:
Σε συνέχεια της από 10.03.2025 σχετικής ανακοίνωσης της Εταιρείας, υπεγράφη σήμερα συμφωνία Αγοραπωλησίας (SPA) με την «Ακtor Ανώνυμη Εταιρεία Συμμετοχών, Τεχνικών και Ενεργειακών Έργων» και τον διακριτικό τίτλο «Aktor Όμιλος Εταιρειών» («Aktor»), για την πώληση του συνόλου (100%) της μετοχικής συμμετοχής της Εταιρείας στην εξ’ ολοκλήρου θυγατρική Άκτωρ Παραχωρήσεις ΜΑΕ, («Άκτωρ Παραχωρήσεις») (η «Συναλλαγή»). Το συνολικό τίμημα της Συναλλαγής βασίζεται σε Αξία Επιχείρησης (Enterprise Value) 367 εκατ. ευρώ, εξαιρουμένου του τραπεζικού δανεισμού και των ταμειακών διαθεσίμων και ισοδυνάμων στοιχείων ενεργητικού (cash-free, debt-free basis).
Υπενθυμίζεται ότι το Διοικητικό Συμβούλιο της Εταιρείας παραχώρησε στην Aktor περίοδο αποκλειστικότητας για την διαπραγμάτευση και ολοκλήρωση της συμφωνίας σε σχέση με την ανωτέρω Συναλλαγή έως και την 30.04.2025, κατά την διάρκεια της οποίας ολοκληρώθηκε και ο απαιτούμενος έλεγχος δέουσας επιμέλειας (due diligence).
Η Συναλλαγή τελεί υπό την αίρεση της έγκρισης της Επιτροπής Ανταγωνισμού, όλων των λοιπών κατά νόμον εγκρίσεων και αδειών, καθώς και της έγκρισης της Γενικής Συνέλευσης των Μετόχων της Εταιρείας.
Σύμβουλοι της Εταιρείας για τη Συναλλαγή είναι η UBS Europe SE ως χρηματοοικονομικός σύμβουλος και το νομικό γραφείο Ποταμίτη Βεκρή ως νομικός σύμβουλος. Η εν λόγω ενημέρωση γίνεται σύμφωνα με τους Κανονισμούς (ΕΕ) 596/2014 του Ευρωπαϊκού Κοινοβουλίου και Συμβουλίου καθώς και του Χρηματιστηρίου Αθηνών.
- Τι «παίζει» με το deal Aktor Group – Ελλάκτωρ για την ΑΚΤΩΡ Παραχωρήσεις
Η ανακοίνωση της Aktor
Σε συνέχεια της από 10.03.2025 σχετικής ανακοίνωσης της Εταιρείας, υπεγράφη σήμερα δεσμευτική συμφωνία αγοραπωλησίας μετοχών μεταξύ της κατά 100% θυγατρικής της Εταιρείας, εταιρεία με την επωνυμία «Aktor Ειδικών Έργων Παραχωρήσεων ΣΔΙΤ Μονοπρόσωπη Ανώνυμη Εταιρεία» (η Αγοράστρια») και της «Ελλάκτωρ Ανώνυμη Εταιρεία» (η «Ελλάκτωρ » ή η «Πωλήτρια») για την απόκτηση του 100% των μετοχών της θυγατρικής εταιρείας της Ελλάκτωρ με την επωνυμία «Άκτωρ Παραχωρήσεις Μονοπρόσωπη Ανώνυμη Εταιρεία» (η «Άκτωρ Παραχωρήσεις» και κατωτέρω η ως άνω αγοραπωλησία ως η «Συναλλαγή»).
Η ολοκλήρωση της Συναλλαγής τελεί υπό τις συνήθεις αιρέσεις για τέτοιου είδους συναλλαγές, συμπεριλαμβανομένης της έγκρισής της από την Επιτροπή Ανταγωνισμού και τη γενική συνέλευση των μετόχων της πωλήτριας εταιρείας «Ελλάκτωρ Ανώνυμη Εταιρεία» και αναμένεται να ολοκληρωθεί εντός του γ΄ τριμήνου του τρέχοντος έτους.
Η αξία επιχείρησης («Enterprise Value») της Άκτωρ Παραχωρήσεις εντός της περιμέτρου της Συναλλαγής (δεν περιλαμβάνεται στην περίμετρο της Συναλλαγής η συμμετοχή της Άκτωρ Παραχωρήσεις στην Αττική Οδό, ένα ακίνητο και ορισμένες μικρής αξίας συμμετοχές) εκτιμήθηκε σε €367 εκατ. βάσει της μεθόδου προεξόφλησης των μελλοντικών ελεύθερων ταμειακών ροών της Άκτωρ Παραχωρήσεις, ενώ το τίμημα της Συναλλαγής θα ισούται με το ποσό που θα προκύψει από το Enterpise Value μετά την αφαίρεση του τραπεζικού δανεισμού της Άκτωρ Παραχωρήσεις πλέον των χρηματικών διαθεσίμων της Άκτωρ Παραχωρήσεις, όπως θα προκύψουν κατά την ημερομηνία ολοκλήρωσης της Συναλλαγής, και ως εκ τούτου αναμένεται να ανέλθει το τίμημα κατά την ημερομηνία ολοκλήρωσης της Συναλλαγής στο ποσό των €180 εκατ. περίπου.
Ως αποτέλεσμα της ως άνω εξαγοράς, οι μελλοντικές ταμειακές ροές προς τον Όμιλο Aktor οι οποίες αντιστοιχούν στην περίμετρο της Συναλλαγής και μετά την εξυπηρέτηση του δανεισμού της Άκτωρ Παραχωρήσεις εκτιμώνται ότι θα ανέλθουν στο ποσό των περίπου €500 εκατ. Η εξαγορά της Άκτωρ Παραχωρήσεις από τον Όμιλο Aktor θα συμπληρώσει το υφιστάμενο χαρτοφυλάκιο έργων ΣΔΙΤ και Παραχώρησης με ώριμα και οικονομικώς αποδοτικά έργα, δημιουργώντας συνολικά το δεύτερο μεγαλύτερο χαρτοφυλάκιο έργων ΣΔΙΤ και Παραχωρήσεων στην Ελλάδα και προσφέροντας σημαντικές, σταθερές και προβλέψιμες ταμειακές ροές σε βάθος χρόνου, που δεν θα επηρεάζονται από τους κύκλους της παραδοσιακής κατασκευαστικής αγοράς.
Επιπλέον, με την εξαγορά της Άκτωρ Παραχωρήσεις, ο Όμιλος Aktor θα αποκτήσει πρόσβαση σε σημαντική εμπειρία και τεχνογνωσία, αλλά και πρόσβαση σε επιπλέον ευκαιρίες της αγοράς στα έργα ΣΔΙΤ και Παραχώρησης, καθώς η πρώτη συμμετέχει σε πλήθος σχετικών διαγωνισμών και διαθέτει τεράστιο αποτύπωμα στον συγκεκριμένο τομέα. Επίσης, θα διευρύνει τις δυνατότητες για ενδοομιλικές συνέργειες με τους υπόλοιπους κλάδους δραστηριοτήτων, όπως η κατασκευή, η διαχείριση εγκαταστάσεων κ.λπ.
Η ως άνω Συναλλαγή δεν επιφέρει αλλαγή στη μετοχική σύνθεση ή τη Διοίκηση της Εταιρείας, εντάσσεται δε στο πλαίσιο του νέου στρατηγικού σχεδιασμού που η Εταιρεία παρουσίασε τον Οκτώβριο του 2024, και αφορά την ενίσχυση και ανάπτυξη του κλάδου των έργων Παραχωρήσεων και των ΣΔΙΤ, ο οποίος αποτελεί έναν από τους πέντε κύριους κλάδους δραστηριότητας του Ομίλου Aktor.